尚乘交易 | 尚乘助力五礦地產完成3億美元5年期可持續債券發行

日前，尚乘作爲聯席賬簿管理人和聯席牽頭經辦人，協助五礦地產有限公司（230.HK，以下簡稱“五礦地產”或“公司”）成功發行3億美元5年期可持續債券，票面利率爲4.95%。

本次交易是五礦地產歷來首次於境外發行可持續債券，也是公司2018年以來首次在境外發行美元債券，在票面利率和發行收益率方面均創下公司歷來最低的水平。本次交易的發行人Expand Lead Limited 爲公司的全資子公司，由五礦地產提供跨境擔保，並獲中國最大央企之一和公司大股東中國五礦集團（穆迪：Baa1 穩定/標普：BBB+ 穩定/惠譽：BBB+ 穩定）提供維好協議支持。

公司在進行一天的全球投資人電話會議並收集堅固的基石訂單和投資意向後，宣佈新發行的5年期債券初始價格指引爲5.35%區間範圍，發行規模最高爲3億美元。賬簿最高超過17億美元，遠高於目標的3億規模，超額認購近6倍，使本次交易最終價格指引收窄至4.95%。