尚乘担任联席账簿管理人，助力远东发展成功发行2.5亿美元优先担保永续资本票据

近日，尚乘担任联席账簿管理人及联席牵头经办人，助力远东发展有限公司（以下简称“远东发展”）根据其10亿美元担保中期票据计划，成功定价首个2.5亿美元的优先担保永续资本票据发行。这是远东发展历史上首次发行永续资本票据，也是远东发展自2017年以来首次在国际资本市场发行美元债。同时这是继2016年8月，尚乘担任联席账簿管理人及联席牵头经办人协助远东发展成功完成5年期3亿美元高级债券首次发行后，再次助力远东发展成功发行国际资本市场债券，彰显了尚乘与远东发展长期友好合作的深厚友谊。

远东发展有限公司（35.HK）是香港领先的大型综合性企业集团。1972 年，远东发展在香港联合交易所有限公司上市。远东发展的主要业务包括物业发展及投资、酒店营运及管理、停车场及设施管理、证券与金融产品投资以及博彩业务。远东发展采取多元化区域策略，业务遍布香港、中国内地、澳洲、新西兰、马来西亚、新加坡、英国及欧洲其他国家。远东发展明确实践「亚洲足迹」策略，旨在从日益壮大的亚洲中产阶层所带来的消费及投资增长中获益。
 
本次票据由远东发展有限公司透过其全资附属公司FEC Finance Limited发行，拥有为期5.1年的不可赎回年期，初步分派率为年率7.375厘，将于自2020年4月18日开始，每年的4月18日及10月18日支付。首个重设日期为2024年10月18日，分派率将按年率300个百分点的递进息率重设。
 
受益于远东发展来自房地产业务高度可见的现金流、持续增长的经常性收入流、多元化和平衡的业务组合、通过易于变现的酒店资产可释放大量的重估盈余、稳健的财务状况和审慎的资本管理、良好的业绩记录以及知名大股东的支持、专业及经验丰富的管理团队等诸多投资亮点，在落实了坚实的高质量基石订单和正面积极的投资者反馈后，在远东发展管理层的决策带领下和承销团的合作努力下，公司成功在公布交易的同一天内完成簿记和定价。本次发行得到了国际资本市场的火热追捧和踊跃认购，充分彰显了公司雄厚的发展实力和强劲的市场号召力。

作为一家植根香港、背靠祖国的港资金融机构，尚乘在过去十六年的发展历程中，在国家快速发展、香港繁荣稳定的时代背景下，始终秉承着专业奉献、自强不息的“狮子山”精神，始终致力于服务港资企业、服务香港社会、为开创香港更加美好的明天而齐心奋斗，为打通内地与香港及寰球的资本与资源而不懈努力。在国际资本市场领域，尚乘多次服务包括远东发展（35.HK）、新世界中国（新世界发展（17.HK）旗下的内地物业旗舰）、新鸿基公司（86.HK）、富豪酒店（78.HK）、英皇国际（163.HK）、策略资本地产（497.HK）等香港蓝筹企业进行国际资本市场交易。