尚乘助力中国民生银行香港分行成功完成三年期5亿美元高级债券发行

2017年4月27日，尚乘作为联席账簿管理人及联席牵头经办人，协助中国民生银行股份有限公司（1988.HK，以下简称 “民生银行” 或 “公司”）香港分行在国际资本市场上成功完成三年期S规则5亿美元高级债券发行。本次发行也是尚乘在服务众多中资金融机构在香港IPO外，第一次助力中资银行进行海外美元债券的发行，进一步提升了尚乘全面服务各类中资金融机构拓展海外融资渠道的能力。尚乘也是本次民生银行香港分行境外美元债发行项目承销团中唯一的非银行金融机构。

中国民生银行于1996年1月12日在北京正式成立，是中国第一家主要由民营企业发起设立的全国性股份制商业银行，成立20年多来，民生银行充分发挥“新银行、新体制”的优势，从当初只有13.8亿元资本金的银行，发展成为一家核心资本超过3200亿元、资产总额超过5.2万亿元、分支机构近3000家、员工近6万人的大型商业银行。在英国《银行家》杂志2016年7月发布的全球1000家银行排名中，民生银行位居第33位；在美国《财富》杂志2016年7月发布的世界500 强企业排名中，民生银行位居第221位。20年多来，民生银行恪守“诚实守信、互利共赢、以人为本、追求卓越”的核心价值观，坚持“以客户为中心、以市场为导向、以创新为动力”的发展理念和“集团化、数字化、专业化、国际化”发展方向，锐意变革创新，加速战略转型。正在逐步实现 “长青银行、百年民生” 的宏伟愿景。

本次债券由中国民生银行股份有限公司香港分行发行，并在香港交易所上市交易。本次发行主体及发行债项信用评级均为BBB（标普）。2012年，民生银行香港分行作为民生银行境外第一家分行成功开业，标志民生银行成功迈出国际化发展、走向国际金融市场历史性的一步。经过五年的发展，民生银行香港分行已经成为在港中资银行金融机构的翘楚，发展成就获得海内外各界的广泛认可和高度赞赏。

凭借民生银行稳健的财务表现、高质量的银行资产、严格的风控体系、三大业务板块的战略协同，并在民生香港分行的带领以及包括尚乘在内承销团队的共同努力下，本次债券发行获得了国际资本市场的火热追捧。债券价格成功由初始指导价三年期国债收益率加135个基点区域收窄至最终的三年期国债收益率加115个基点水平，圆满完成发行。

尚乘担任本次交易的联席账簿管理人及联席牵头经办人，也是本次承销团中唯一的非银行金融机构。本次交易的承销团其他成员包括中国民生银行香港分行、建银国际、汇丰、中银、交通银行香港分行、建银（亚洲）、上海浦东发展银行香港分行、兴业银行香港分行、瑞银、巴克莱、花旗、澳盛银行在内的国内外银行金融机构。

包括本次发行，尚乘在过去十二个月的时间里，已经成功服务多家国内外的金融机构在国际资本市场进行融资，包括协助中国华融资产管理（2799.HK）、思诺保险、中融国际信托、丰汇租赁以及香港新鸿基有限公司（86.HK）发行美元债券，并成功助力光大证券（6178.HK）、天津银行（1578.HK）和青岛银行（3866.HK）完成H股上市。本次债券发行也是尚乘在过去十二个月内参与完成的第35单海外债券发行项目，同时还是今年首四个月内完成的第15单美元债券发行项目，彰显了尚乘在美元债券发行市场上的影响力和高效执行力。

关于中国民生银行

中国民生银行于1996年1月12日在北京正式成立，是中国第一家主要由民营企业发起设立的全国性股份制商业银行，成立20年多来，民生银行充分发挥“新银行、新体制”的优势，从当初只有13.8亿元资本金的银行，发展成为一家核心资本超过3200亿元、资产总额超过5.2万亿元、分支机构近3000家、员工近6万人的大型商业银行。在英国《银行家》杂志2016年7月发布的全球1000家银行排名中，民生银行位居第33位；在美国《财富》杂志2016年7月发布的世界500 强企业排名中，民生银行位居第221位。