尚乘助力泰禾集团首次成功发行4.25亿美元高级债券

2018年1月9日，尚乘作为联席账簿管理人及联席牵头经办人，协助泰禾集团股份有限公司（下称 “泰禾集团” 或 “ 公司” ）首次成功完成3年期S规则2亿美元高级债券发行，及5年期(前3年不可赎回)S规则2.25亿美元高级债券发行。本次债券发行是尚乘自2016年以来参与完成的第58单美元债券交易，也是尚乘参与的第8单中国房地产行业境外美元债券首次发行，充份展现了尚乘在境外美元债券发行市场上的影响力和高效执行力。

本次债券由泰禾集团股份有限公司子公司Tahoe Group Global (Co.,) Limited 发行，母公司泰禾集团提供全面及不可撤销担保。泰禾集团的信用评级为B 稳定/B1 负面/B 稳定（标普/穆迪/惠誉），而发行债券的信用评级为B- /B2 / B-（标普/穆迪/惠誉），并于新加坡交易所上市交易。

尚乘担任本次债券交易的联系账簿管理人及联席牵头经办人，协助公司成功完成发行。凭借泰禾集团深受认可的品牌、领先的市场地位和良好的信用基础，以及包括尚乘在内的承销团队的努力下，债券获得超过7亿美元订单，3年期和5年期债券价格分别较初始指导价格收窄25个基点和17.5个基点至最终的8%和8.2%。

尚乘与众多债券发行人持续保持了长期友好的合作关系，自2016年以来，除助力泰禾集团完成债券发行外，尚乘也多次协助中国及香港领先房地产企业选择最佳发行窗口登陆国际债权资本市场，包括：阳光城（000671.SZ）、中国奥园（3883.HK）、中国物流资产（1589.HK）、泛海控股（000046.SZ）、龙光地产（3380.HK）、亿达中国（3639.HK）、阳光控股、华南城（1668.HK）、禹洲地产（1628.HK）、富力地产（2777.HK）、融信中国（3301.HK）、新湖中宝（600208.CH）、佳源国际（2768.HK）、富豪酒店（78.HK）以及远东发展（35.HK）等。